回測

彼得‧林區（Peter Lynch）是美國基金界傳奇人物，曾於1977至1990年間擔任富達麥哲倫基金（Fidelity Magellan Fund）經理人，期間資產規模從2,000萬美元成長至140億美元，年化報酬率高達29.2%，堪稱史上最成功的基金經理之一。他不僅以出色的績效聞名，更以深入淺出的投資哲學啟發無數散戶與專業投資人。 林區倡導「投資你所熟悉的企業」（Invest in what you know），認為個人投資者擁有觀察生活的優勢，能在企業基本面反映於股價前率先發現潛力股。他同時強調選股應建立在企業獲利能力、成長性與財務穩健之上，並透過本益比（P/E）、盈餘成長率（EPS Growth）等指標發掘「被低估的成長股」。

TEJ 受邀參加 Neudata 香港資料高峰會，向全球投資機構展示台灣市場的量化資料解決方案。重點亮相因子資料庫與法說會逐字稿，涵蓋 100 多個台股 alpha 因子及十年歷史的法人說明會資料，協助用戶進行策略開發、回測與情緒分析，展現台灣資料的深度與應用潛力。

TEJ新報本周為您精選財金新知。1. ‍如何運用機器學習與量化方法，提升因子投資策略績效？2. 【量化必讀】TQuant Lab - 量化研究精選文章…

隨著高科技產業迅速發展，其股票也常成為市場焦點。然而，高科技股雖具備成長潛力，卻同時伴隨著極高的波動性與投資風險。投資人在追求高報酬的同時，若未妥善評估風險，容易面臨重大虧損。因此，如何有效衡量與控管高科技股的下跌風險，成為投資決策中不可忽視的一環。

TEJ「Factor Library 因子資料庫」，採用完整 Point-in-Time（PIT）架構，涵蓋超過100 項因子，兼具學術基礎與在地市場調整，劃分為九大類別。這項設計專為台灣股票市場而生，協助投資人加快研究速度、建立可重複的量化策略，並透過透明一致的資料，提升 alpha 信號的可靠性。

TEJ台灣經濟新報於2025年3月受邀參加Neudata London Data Summit。在活動中，我們與來自全球的數據商、量化投資者及金融機構進行交流，共同探討亞洲數據的應用實績。作為臺灣市場數據的專業供應商，TEJ 展示高品質、具時間點（point‑in‑time）的資料集，協助深化因子投資策略並挖掘可操作的alpha 指標。

普遍來說，公司宣告發放股利意味著公司營運上相對穩健，有足夠盈餘或是資本公積可供發放，除了能回饋股東長期以來的支持，也可向外宣告公司的經營良好並提高整體股價表現。但也有另一派觀點認為，公司若發放股利恐被市場認為，其本業上缺乏現金流為正的投資機會，因此選擇將資金發還給股東，而這也代表公司股價長期下來可能有所下降。

隨著機器學習技術的發展，XGBoost（Extreme Gradient Boosting）已經成為量化交易領域中最受歡迎的訓練模型之一。它透過梯度提升決策樹（GBDT）學習不同數據間的高維關係，並優化交易信號的篩選與決策邏輯。因此，相比於單純依賴技術指標，XGBoost 能綜合不同市場變數，如價格動能、成交量變化與市場情緒等，找出不同資料與未來股票報酬間的關聯度，從而提高交易策略的準確度與穩定性。

在投資的世界裡，準確的預測和系統性的分析是取得長期成功的關鍵，而能夠洞悉市場趨勢的策略家，更是投資者們爭相學習的對象。麥克．喜偉（Michael Sivy）無疑是其中的佼佼者。他以精準的市場預測和獨到的投資見解，在美國投資界樹立了卓越的聲譽。

隨著金融市場和數據分析需求的日益增長，TEJ 提供了多元的經濟資料使用服務，幫助投資人在這個大數據時代可以更好的整理數據，並進行資料的分析使用，甚至進行有利可圖的資產交易。

在投資市場中，往往都會忽略一個關鍵問題：交易其實是有成本的！手續費與滑價看似不起眼，但卻可能在不知不覺間吞噬你的獲利。我們今天就要用最簡單易懂的方式，帶你認識什麼是手續費和滑價，並教你如何用 TQuant Lab 精準控制這些交易成本，讓你的投資策略事半功倍！不管你對量化交易有多陌生，放心，跟著我們的步驟，馬上就能輕鬆上手！

Hi Hi 大家好~ 今天想要和大家來聊聊量化金融！ 在文章正式開始之前，我想先說說為什麼我會對量化金融有興趣，並且為什麼選擇了 TQuant 這個平台。 「致富」我想是大多數人的夢想吧！從小就有著這個夢的我，在因緣際會下開始接觸股票。在投資這條路上，看了許多投顧老師、財金節目、新聞的影片，但在我心中卻還是有一種不確定感－到底什麼投資方法才是正確的呢？相信螢幕前的你也是這樣子的吧？ 在帶著這個疑問尋找解答的同時，我看見了一個從未出現在我世界裡的新名詞－「量化金融」。